广东携港澳建设粤港澳世界级城市群 6股有戏

    来源: 新华社 作者:佚名

    摘要: 广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期资源变现提速珠海港:多板块布局发力进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良稳中求进招商蛇口:投资稳健8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者高

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张【拓斯达(300607)股吧】:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群

      刚刚开通的广深港高铁迎来首个国庆黄金周客流高峰。来自广铁集团的数据显示,截至9月30日14时,广铁集团已售出国庆假期广深港高铁车票36.6万张,其中终点站为香港西九龙站的有17.5万张。

      火热的市场反应,是粤港澳大湾区城市群加速融合的最新见证。这条全程141公里的高速铁路全线开通运营后,深圳到香港的列车运行时间最短只需14分钟,广州到香港最快只需47分钟。粤港两地居民开展商贸合作、旅游观光、探亲访友等活动有了更加便捷、舒适的交通条件。

      2017年7月1日,国家发展改革委和粤、港、澳三地政府共同签署了《深化粤港澳合作推进大湾区建设框架协议》。一年多来,从推进基础设施互联互通到提升市场一体化水平,从探索科技创新合作到谋划构建协同发展的产业体系,粤港澳大湾区正朝着打造国际一流湾区和世界级城市群的发展目标稳步迈进。

      如今,大湾区城市群的“血脉”更加通畅——除了广深港高铁外,举世瞩目的港珠澳大桥也即将通车。此外,虎门二桥、深中通道、粤澳新通道(青茂口岸)等项目也在加快推进。

      而在这些湾区“主动脉”之外,遍及各个城市内部的交通基础设施建设和更新也在持续推进。广东省发展改革委正在编制《粤港澳大湾区城际铁路建设规划》,未来整个粤港澳大湾区有望形成“一小时城轨交通圈”。

      “粤港澳大湾区应以自贸区为融合点,以穗港、深港、珠澳为主要承载区域,东莞、佛山、惠州、中山、江门、肇庆通过高速公路、高速铁路、城际轨道、港口体系,实现各城市要素便捷流动。逐步完善的交通基础设施,为珠江口两岸带来了崭新的活力,为湾区腾飞打下坚实基础。”广东省社会科学院产业经济研究所副研究员陈世栋说。

      如今,大湾区城市群的科技动能也更加充沛——从青年人才创业到高校联合科研,从产业园区建设到跨境项目投资,科技创新合作已经成为粤港澳大湾区建设的重要推动力。

      中国国际经济交流中心产业规划部部长、粤港澳大湾区战略研究课题组组长王福强说,广东已出台《广【深科技(000021)股吧】创新走廊规划》,打造产业联动、空间连接、功能贯穿的创新经济带。截至今年8月,已经有26所高校加入粤港澳高校联盟,有6所香港高校在深圳设立72个科研机构,开展研究项目近1000项,转化成果及技术服务近300项。

      在科技创新合作热潮中,粤港澳三地青年人才意气风发。今年7月,粤港澳大湾区青年协会在横琴揭牌成立创业基地,搭建三地青年专业人才培养合作交流服务平台。

      “我们希望借助横琴基地这个平台,以大湾区发展规划为蓝图,帮助更多港澳青年来横琴创新创业。”该协会创会主席李培说。

      如今,大湾区城市群的开放融入程度持续提升——2017年7月以来,国家发展改革委会同有关部门与粤港澳三地,落实《深化粤港澳合作推进大湾区建设框架协议》,共同推进相关工作,尤其在合作机制上进行综合协调。通过创新合作机制,卓有实效地形成合力,推进高层次融合,是大湾区建设发展的重要保障。

      概念深入人心、机构纷纷成立、对接构想不断推出、创新合作成果已然显现……王福强说,一年多来,以框架协议签署为起点,粤港澳大湾区建设正式起步,发展蓝图已从构想转化为行动。从政府到民间,从学界到商界,从机构到个人,各方力量正凝聚起来。

      广东省社会科学院5月发布的研究成果显示,目前,粤港澳大湾区已初步显露世界一流超大城市群雏形,未来将成为“一带一路”建设的巨型门户枢纽和世界级经济平台、国际科技创新中心,该区域在中国经济发展和对外开放中的地位和功能将进一步提升。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速【珠海港(000507)股吧】:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      002016

      世荣兆业(个股资料 操作策略 股票诊断)

      世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速

      世荣兆业 002016

      研究机构:西南证券 分析师:胡华如 撰写日期:2018-09-05

      业绩总结:2018年上半年,公司实现营业收入10.3亿元,同比增长425%;实现归属于母公司股东的净利润4.4 亿元,同比增长40X。

      业绩释放符合预期,期间费率显着降低。受益于商品房结转的大幅增加,上半年公司营业收入同比大增425%,归母净利润也创公司中期业绩最高水平。但公司预计2018 年前三季度业绩位于5-6 亿,同比增速回落至26.7%-52.0%,三季报可能的业绩增速相比中报有大幅回落,主因公司自去年三季度大量释放业绩所致。中报业绩的看点有:1)公司销售毛利率达到65.6%,相比去年同期提升21.5 个百分点,费率大幅降低叠加其他因素,使得销售净利率高达43.5%; 2)报告期内公司取得投资收益0.6 亿,主因威海公司出售,前期委托贷款利息回转所致;3)报告期三项费率仅4.2%,相比去年同期下降17.2 个百分点。

      销售明显提速,资产价值清晰。公司上半年实现销售面积11.8 万方,同比增长46.9%(2017年全年为18.2万方),主要是翠湖苑、水缘金座、蓝湾半岛等项目贡献。截至上半年末,公司可售建面32.2 万方,对应货值约50 亿。公司自2017 年开始退出医疗及异地项目,专注珠海地产项目的开发变现。截止上半年年末,公司拥有土地储备196 万方及在建项目83 万方,全部位于珠海斗门。我们估算公司NAV158 亿,存货资产价值清晰。

      不新增拿地,财务安全性高。由于公司收缩战略不再扩张,公司负债结构及现金流情况显着改善。报告期末,公司资产负债率为64.9%,较去年同期下降16 个百分点;公司持有现金18.6 亿,高于有息负债17.6 亿(全部为中长期银行贷款融资,融资成本5.7%-5.9%),公司短期负债几乎可以忽略,现金流充裕 盈利预测与评级。预计2018-2020 年EPS 分别为1.65 元、2.22 元、2.89 元, 未来三年归母净利润将保持37%的复合增长率。考虑到公司战略收缩,持续经营存在较大不确定性,我们给予公司2018 年7.5 倍估值,对应目标价12.45 元下调至“增持”评级。

      风险提示:销售或分红不及预期、结转或较为缓慢等风险。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      000507

      珠海港(个股资料 操作策略 股票诊断)

      珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应

      珠海港 000507

      研究机构:海通证券 分析师:虞楠 撰写日期:2018-05-30

      公司公布2018年一季报。2018一季度公司利润表现亮眼,实现营业收入3.86亿元,同比略减1.83%,归属母公司股东的净利润0.21亿元,同比增长36.4%,扣非归母净利润达0.19亿元,同比增长45.6%。

      西江战略协同多式联运,巩固差异化优势。西江战略是珠海港在珠三角区域打造差异化优势的核心战略之一,其关键落地举措一是2011年开发建设梧州港,二是2013年通过配股收购云浮新港。两港均处于西江流域的核心水段,在为珠海港贡献高增速货量的同时,也极大的拓展了珠海港的货物集散能力。此外,珠海港借助高栏港海陆双向通道联动优势,实现了多式联运业务的突破发展,目前已开通15条海铁联运线路,为港口显着贡献大宗散货及集装箱货源。预计西江战略协同多式联运政策,将进一步助力珠海港巩固差异化优势,突出其在珠三角港口群中的独特地位。

      综合能源板块逐渐发力,投资收益支撑利润增长。随着公司旗下五大电场陆续投入运营,公司能源业务各细分板块已全面进入收获期。据17年年报显示,风电板块,五大电场2017年全年合计实现上网电量4.72亿度,同比增长约20%,实现净利润7774万元。预期随着各大电场运营进一步稳定,规模效应将不断凸显,整体发电量也将稳步提升。此外,2017年公司从广珠发电、中海油天然气电等其他能源板块参股公司取得了9060万元的投资收益,显着支撑公司整体盈利,预计未来此部分投资收益将保持稳定增长。

      抢抓航运业复苏机遇,布局江海联运航运业务。2017年以来,世界航运市场持续复苏,为了抓住此轮市场复苏的机遇,拓展航运与码头运营、物流服务等板块的协同作用。据公司公告,公司计划于2018-2021年期间,建造40艘3500吨级内河多用途船(驳船),购置3艘沿海12000吨级海船,以及建造2艘沿海22500吨级海船和2艘沿海45000吨级海船,用于国内沿海及内河干散货运输,各业务板块协同效应将进一步提升。

      投资建议。我们预测2018-2020年公司EPS分别为0.22、0.29、0.37元/股,对应现价PB为2.7、2.6与2.4倍。我们采用PB估值法,参照同行业其他上市公司PB估值水平,并考虑到公司为珠港澳大湾区、横琴自贸区受益标的,给予一定的估值溢价,给予公司2018年3倍PB,目标价10.95元,给予中性评级。

      风险提示。盈利不达预期,中美贸易战恶化。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      000429

      粤高速A(个股资料 操作策略 股票诊断)

      粤高速A:治理优良 稳中求进

      粤高速A 000429

      研究机构:国泰君安 分析师:杜冲,皇甫晓晗,郑武 撰写日期:2018-09-06

      维持目标价9.64元,维持“增持”评级。根据中报情况,我们小幅上调2018-20年EPS至0.68/0.71/0.76元(原预测0.67/0.71/0.76元),对应股息率6.1%/6.4%/6.8%,考虑再投资潜力,维持目标价9.64元(除权后),维持“增持”评级。

      半年报盈利略超预期。公司2018半年报收入增长6.6%,符合预期;归母净利润7.8亿元,同比下降-12.8%,好于我们-23.3%的预期;扣非归母净利润7.5亿元,同比增长17.3%。非经常损益主要为2017年改善公司架构,大幅缩减所得税产生的影响。

      治理优良,持续降本增效。公司盈利增速高于收入增速,主要源于三方面:1.营业成本零增长,由于前期采取了较为谨慎的会计假设,导致广佛高速提前完成折旧;2.管理费用、财务费用占比缩减,主要来自降本增效、现金流还债、利息资本化;3.珠海市人民政府收回4.2公里路,产生资产处置收益4486万,显着高于此前的公司的公告中的预期数字。谨慎的会计假设与持续的降本增效体现优良的公司治理。

      稳中求进,静待再投资机遇。公司全年经营净现金流约20亿,考虑分红,每年用于投资的金额约10亿元,且资产负债率仅有43%。结合公司的优良治理与复星的战略投资角色,我们对粤高速稳中求进的再投资机遇保持乐观。

      风险因素。公路收费政策、公司再投资的节奏和质量具有不可预测性。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      001979

      招商蛇口(个股资料 操作策略 股票诊断)

      招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增

      招商蛇口 001979

      研究机构:东吴证券 分析师:齐东 撰写日期:2018-09-11

      事件

      招商蛇口公告2018 年8月销售简报:2018 年8月,公司实现签约销售面积65.83万平方米,同比增长100.35%;签约销售金额132.66亿元,同比增长83.16%。2018年1-8月,公司累计实现签约销售面积483.99万平方米,同比增长37.26%;签约销售金额1033.63亿元,同比增长50.77%。

      点评

      8月单月销售规模同比高增83.16%。8月公司签约销售金额132.66亿元,同比增长83.16%;销售面积65.83万平方米,同比增长100.35%;单月销售均价达20152元/平米,同比下降8.6%,主要系公司推盘结构有所变化所致。从累计数据看,公司1-8月累计签约销售金额和销售面积同比分别增长50.77%、37.26%;累计销售均价21356元/平米,同比增长10%。公司目前已完成全年1500亿元销售计划的68.91%。

      投资保持稳健,单月拿地销售比达54%。8月公司在杭州、西安、昆山、南京、常熟5个二线城市共获取6地块,拿地建筑面积达71万平米,同比增长14%;拿地总成本72亿元,同比下降16%,占当月销售金额的54%,较前值下降31个百分点;虽然新增项目全部布局在核心二线城市,但单月楼面均价仅10132元/平米,同比下降26%,拿地成本得到有效控制。从累计数据看,公司1-8月以来累计获取土地建筑面积1015万平米,同比增长163%;拿地总成本803亿元,拿地成本占同期销售规模的77.7%。

      投资建议:招商蛇口作为招商局集团旗下房地产板块的旗舰公司,定位:于领先的城市及园区综合开发和运营服务商,是集团重要的核心资产整合及业务协同平台。公司在粤港澳大湾区资源储备充足,未来将充分受益于湾区发展红利。预计公司2018-2020年EPS分别为1.94、2.41、2.87元,对应PE分别为8.8、7.1、6.0倍,维持“买入”评级。

      风险提示:行业销售波动;政策调整导致经营风险(棚改、调控、税收政策等);融资环境变动(按揭、开发贷、利率调整等);企业运营风险(人员变动、施工、拿地等);汇率波动风险;棚改货币化不达预期。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张

      塔牌集团 002233

      研究机构:太平洋 分析师:周雨 撰写日期:2018-08-23

      粤东水泥龙头,区位资源难复制。广东水泥市场受地理条件影响,呈现区块化现象,粤东区域由于其独特地理位置,外来水泥运输不方便进入成本较高。公司为粤东最大的水泥制造企业,全面覆盖粤东地区(河源、惠州、潮汕、梅州等),产能占比达到53%,具有绝对的话语权。公司熟料近100%自供,得天独厚的区位及资源优势难以复制,竞争优势明显。

      粤东存供给缺口,基建补短板或将拉动上亿吨需求。2017年广东省供给缺口达3800万吨,其中粤东地区供给缺口约635万吨。地产投资韧性十足,18H1广东地产投资增速约20%远超全国平均增速;“十三五”期间广东省加大基础设施建设,其中粤东是重点抓手,预计18年将投资1200亿元,根据广东省《供给侧结构性改革补短板重大项目2018年投资计划通知》,以交通网络工程为重点的基建项目总投资超过1.9万亿,目前已纳入省重点项目约1.3亿元,将拉动1亿吨以上的水泥需求。

      区域景气度延续,独 家逆势投放产能。我们认为粤东地区供给缺口持续存在,公司独 家逆势扩张建设2条先进的万吨线,预计至19年底公司水泥总产能将达到2200万吨,充分受益于区域高景气度,叠加大湾区一体化推进带来政策红利,业绩弹性十足,成长性被市场低估。

      分红率提升引领行业趋势。过去3年公司分红比例均在40%以上,18H1分红比例达58%冠绝行业,以公告日计算半年度股息率达到3.5%(年化收益超7%),在资产荒的时代,高股息率或是水泥股价坚挺的基石;

      投资建议:粤东地区供需格局确定性和延续性强,公司作为区域龙头,受益景气度提升和产能独 家投放,业绩有望加速释放。预测2018-2020年公司EPS为1.66、1.80和2.09元,现价对应18-20年PE估值分别为8.39、7.73和6.65倍,给予“买入”评级。

      风险提示:区域固定资产投资不及预期、产品原材料价格大幅上涨。

      广东携手港澳建设粤港澳大湾区世界级城市群世荣兆业:业绩符合预期 资源变现提速珠海港:多板块布局发力 进军航运挖掘协同效应粤高速A:治理优良 稳中求进招商蛇口:投资稳健 8月销售持续高增塔牌集团:粤东执牛耳者 高景气度区域逆势扩张拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      拓斯达:中报业绩基本符合市场预期 渠道能力保证公司持续增长

      拓斯达 300607

      研究机构:太平洋 分析师:钱建江,刘国清 撰写日期:2018-07-12

      事件:公司发布2018年半年报预告,公司实现归母净利润7000-8100万,同比增长28.01%-48.13%,其中2018年非经常性损益影响为530万,去年同期为260万。 中报业绩预增28%-48%,基本符合市场预期:2018H1公司实现盈利7000万-8100万,同比增长28.01%-48.13%,业绩基本符合市场预期。公司各项业务稳定增长,智能能源及环境管理系统业务收入占比有所提升,导致公司毛利率有所下降。公司2018年上半年业绩增速较去年全年增速环比有所下降,主要是受注塑行业和3C行业增速放缓影响,但总体仍保持较高增长。

      以组织确定性应对行业不确定性,渠道能力保证公司持续增长:公司在市场竞争中形成了独特的“铁三角”营销模式(底部是公司的销售团队,左侧为3C、智能汽车、新能源、光电等行业工程师,右侧为焊接、打磨、上下料、组装等工艺工程师),从而积累了多行业、多工艺段自动化应用经验,并且在国内拥有三十余个办事处,300多个销售人员,形成了强大的销售网络和渠道控制能力。在这一模式下,公司能够在注塑行业和3C行业增速放缓背景下,通过提升产品份额、扩张产品应用行业和工艺等手段来超越行业的限制,维持较高增长。

      国内机器人行业保持高速增长,公司尽享行业红利:根据国家统计局数据,2018年1-5月份国内机器人产量达到6.01万台,同比增长33.70%,继续保持高增长。目前公司专注于3C、家电、汽车、光电、新能源五大行业,以及焊接、喷涂、组装、注塑、检测、五金、冲压、上下料八大行业,是国内少数布局多行业多工艺段的工业机器人厂商,有望继续受益国内机器人行业高景气,获得持续稳定增长。

      盈利预测与投资建议:我们预计公司2018-2020年净利润分别为2.00亿、3.08亿和4.84亿,对应PE分别为37倍、24倍和15倍,维持“买入”评级。

      风险提示:下游 行业自动化需求不及预期,行业竞争加剧等

    关键词:

    增长,建设,符合,粤港澳大湾区,珠海港

    审核:yj142 编辑:yj127

    免责声明:

    1、凡本网注明“来源:***”的作品,均是转载自其他平台,本网赢家财富网 www.yjcf360.com 转载文章为个人学习、研究或者欣赏传播信息之目的,并不意味着赞同其观点或其内容的真实性已得到证实。全部作品仅代表作者本人的观点,不代表本网站赢家财富网的观点、看法及立场,文责作者自负。如因作品内容、版权和其他问题请与本站管理员联系,请在30日内进行,我们收到通知后会在3个工作日内及时进行处理。

    2.本网站刊载的各类文章、广告、访问者在本网站发表的观点,以链接形式推荐的其他网站内容,仅为提供更多信息供用户参考使用或为学习交流的方便(本网有权删除)。所提供的数据仅供参考,使用者务请核实,风险自负。

    版权属于赢家财富网,转载请注明出处
    查看更多
    • 内参
    • 股票
    • 赢家观点
    • 娱乐

    首届资管科技行业高峰论坛举办 京东数科私募实盘交易大赛同日启动

    (记者林荣华)7月16日,“金融科技下半场——第一届资管科技行业高峰论坛”在北京举行。此次论坛云集了来自百余家境内外资管机构以及科研院所的800余名嘉宾,共同把脉资管...

    风波中的百亿私募一哥蒋锦志到底怎么了? 景林资产掌门人现身沟通会揭开事实真相

    近日,一篇《远离公众视线的私募一哥》的文章在朋友圈广泛传播,而内容指向了百亿级私募景林资产及其实控人蒋锦志。14日晚间,景林资产发布官方声明称,有关于景林及景林...

    科创板可化解商誉减值压力?有大股东谋求拆分科技项目单独上市

    CVSource数据数据显示,科技并购的2019年上半场负重前行,在并购整体规模萎缩的态势下,依然跻身国内热门领域前三甲,达72.99亿美元。反观二级市场的表现,科技类公司以...

    中证协:推动中介机构归位尽责 服务科创板稳定运行

    7月16日,中国证券业协会发布消息称,为做好科创板开市前相关准备工作,中国证券业协会于7月11日在上海举办了证券经营机构科创板转融通及融资融券专题培训班。协会表示,...

    早知道:2019年07月03号热点概念与题材前瞻【附股】

    周二大盘低开震荡微跌,深市几大指数均勉强上涨。汽车、医药医疗和农业等板块涨幅居前,券商、保险、两桶油和茅台等权重趋弱。题材仅新能源汽车、军工和猪肉等零散的表现...

    早知道:2019年04月29号热点概念与题材前瞻【附股】

    沪指一根周K线吞噬前三周涨幅,5个交易日共下跌193点,持续跟踪赢家江恩分析的学员规避了本周调,22号已提示仓位降低至三成,综合趋势工具极反通道多周期关系,下周市场...