烟花大王变互金镰刀 赵伟平4折“收割”出借人33亿本金

　　国庆节期间，张振新去世的消息成为金融圈最大新闻。之所以备受关注，是因为张振新实控的“先锋系”借贷余额高达700亿。在“先锋系”消息霸屏之下，关于银湖网兑付的一则新闻很快就沉下去了。

　　10月2日，自媒体“大佛聊互联网金融”发表标题为《银湖网下车的车门已打开！》文章显示，其9月27日晚在银湖网申请打折债权转让退出，9月29日上午审核成功，签订协议后，资金于9月30日到账，成功下车。

　　文章指出，官方让用户自行选择1-9折的比例，但实际上超过4折以上的都审核不过，成功下车的都是选择4折。文章提示，申请折扣转让需完成三个步骤，分别为：1、填写折扣比例；2、提交资料(身份证正反面、手持身份证照片、录制视频)；3、签署债转协议。(申请入口：打开银湖网APP——发现——债权转让；或者直接访问：https://m.yinhu.com/static/mobile/MupLoadMessages/showMessages.html)

　　探长随后登录自己在银湖网的账号发现，剩余三笔出借本金9000元、5000元和8500元，分别于2018年12月15日、2019年2月17日、2019年2月27日到期，目前状态均为退出处理中，退出进度分别为7.29%、1.73%、1.16%。

　　不难发现，按照银湖网目前的退出速度，探长至少需要50年才能收回本金。不过，探长没有选择的余地，即便是4折退出，也要谢谢银湖网赵伟平“开恩”。截至发稿前，探长申请4折债转页面显示“审核中”，是否能够退出还是未知数。

　　两年仅能兑付16%

　　2019年4月8日，银湖网、熊猫金库同时在官网发布“出借人债权处理建议”公告显示，为最大限度保护出借人的合法权益与资金安全，对平台出借人的债权提出如下处理建议。探长读财注意到，两家平台制定兑付方案基本相同，只是每个阶段消化处置金额不同。具体兑付方案如下：

　　第一阶段：2019年4月20日之前，系统开发与调试，存量业务与资金盘点；

　　第二阶段：2019年4月20日—2020年2月29日，共11期，每月处理本金的0.5%-3.5%。其中，银湖网消化处置金额8亿元，熊猫金库消化处置金额5.5亿元。

　　第三阶段：2020年3月1日—2020年12月31日，共10期，每月处理本金的0.5%-4.5%。其中，银湖网消化处置金额12亿元；熊猫金库消化处置金额8亿元。

　　第四阶段：2021年1月1日—2021年3月31日，共3期，每月处理本金的0.5%-13.5%。其中，银湖网消化处置金额12.2亿元；熊猫金库消化处置金额8.5亿元。

　　第五阶段：2021年4月1日—2021年12月31日，银湖网、熊猫金库9个月内处理全部待收收益。

　　公告显示，银湖网、熊猫金库披露的资金来源相同，一是借款人到期还款资金及催收回款。二是实控人(赵伟平)自有资金，包括但不限于自有流动资金、催收个人名下欠款、股权转让融资、资产处置融资等。

　　探长读财注意到，根据“出借人债权处理建议”，两家平台本息兑付的时间约为32个月，其中本金兑付时间为24个月，这与赵伟平直播中提到的兑付时间相同。2018年8月17日，熊猫金控（600599）(SH.600599)实际控制人赵伟平在直播中表示，公司旗下互金平台熊猫金库及银湖网出现了挤兑以及逾期问题，预计会在两年内完成兑付。

　　值得注意的是，熊猫金库处置建议每月处理本金比例不够明确，同时将处置本金任务放在2020年3月以后，这也为兑付方案最终落地带来更大的不确定性。

　　事实上，从两家平台目前披露的兑付情况来看，两年内兑付本金计划大概率将落空。

　　探长读财注意到，根据平台披露的债权处理建议公告计算，银湖网前六期每月兑付金额占借贷余额0.64%左右；熊猫金库前六期每月兑付金额占借贷余额0.66%左右。

　　这也意味着，如果两家平台能按照目前进度正常兑付，24个月也只能兑付借贷金额的16%左右。

　　收割出借人33.4亿元？

　　银湖网官方披露的数据显示，截至2019年4月1日，平台累计借贷余额33.7亿元，利息余额8.7亿元。根据熊猫金库“出借人债权处理建议”公告显示，熊猫金库借贷余额22亿元。据此计算，赵伟平背负的兑付本金高达55.7亿元。

　　另外，探长尝试将三笔出借本金合计22500元申请4折债转发现，系统提示折后预计金额8044元。这也意味着，如果探长申请4折债转，不仅逾期大半年没有任何收益，三笔出借共2547元收益也没有。另外，22500元本金4折原本9000元，也被扣除至8044元。

　　据此计算，如果银湖网、熊猫金库以4折兑付，55.7亿元待收本金，最终只需要兑付22.3亿元。果真如此，赵伟平不仅不用支付一分钱出借收益，还能顺利拿走出借人33.4亿本金。

　　事实上，银湖网“收割”出借人已非常明显。

　　探长读财注意到，截至发稿前，银湖网披露的往期债转列表显示，最新转让成功日期为2019年3月29日。值得注意的是，根据“大佛聊互联网金融”报道，其9月29月30日成功下车。这是否意味着，类似的4折债转并非公开交易，而是平台以4折比例直接兑付？

　　探长读财注意到，熊猫金库自2018年8月实际逾期以来，平台始终未披露待收本息，并于去年9月从上市公司剥离出来。今年年初，赵伟平欲故伎重演，拟将银湖网从上市公司剥离。不过，监管为保护出借人权益，银湖网股权被冻结，无法完成工商变更。熊猫金控2019年半年报显示，熊猫金控间接持有银湖网100%股份。

　　事实上，无论是否剥离银湖网，熊猫金控都有心无力。半年报显示，熊猫金控上半年营业收入8667万元，净亏损1319万元。另外，赵伟平(3,642,489股)及其实控的万载县银河湾投资有限公司(40,000,000股)、银河湾国际投资有限公司(30,382,340股)股份均已100%质押。

　　显然，坚称“负责到底”的赵伟平已无米下锅，昔日的“烟花大王”只剩两张小贷牌照，分别为广州熊猫小贷(网络小贷)、西藏熊猫小贷。正因如此，赵伟平一直以来都在敷衍出借人，并企图以消极兑付策略让出借人失去耐心，最终以4折债转方式“收割”出借人。

　　无奈的是，即便出借人明知道被“收割”，但还是积极申请折扣债转。毕竟两年兑付充满变数，早日下车方能落袋为安。

　　来源丨探长读财