股票趋势量化中的指标应用以及趋势是什么意思

　　本篇文章主要讲述趋势的定义和时间周期以及股票趋势量化中的指标应用。

　　一、趋势的定义

　　“趋势”是中技术分析的核心概念。约翰墨菲，中写的《期货市场技术分析》（丁圣元译）一书中有一个书面的“趋势”定义：即由一系列波峰和波谷依次上升或下降组成的方向。也就是说，上升趋势被定义为一系列依次上升的峰值和波谷；下降趋势被定义为一系列依次减少的峰值和波谷；横向延伸趋势被定义为一系列横向延伸峰和波谷。

　　好像很简单的一句话吧？但是如果你想通过定量公式直接表达它的字面意思，你会发现它并不简单！理论上来说，所谓的峰值是价格运动方向从上向下的转折点；所谓的波谷是价格从下往上运动的转折点。形成最简单的趋势模式至少需要两个峰值和两个波谷，产生两个峰值和两个波谷的时间周期短至6条k线，但最长的没有上限。显然，将6 K线组成的趋势形态与6*N  K线组成的趋势形态进行比较是没有说服力的。因此，我们需要找到另一种方法来量化“趋势”的概念。其中通常使用移动平均线指数和MACD指数。在使用这些指标量化和定义趋势之前，应先确定一个时间段。

　　二、关于时间周期

　　众所周知，在著名的“道氏理论”中有三种趋势，即：股票指数和任何市场都有三种趋势：短期趋势，持续几天到几周；中期的趋势持续几周到几个月；长期趋势，持续几个月到几年。在中，的任何一个市场，这三种趋势必然同时存在。长期走势最重要，也最容易识别，是投资者主要考虑的；中时期的走势对投资者来说不太重要，但却是投机者的主要考虑；短期趋势是最难预测的，只有交易者才会关心：在短期趋势中，中寻找合适的时间买入或卖出，以实现利润最大化或损失最小化。维克多斯波朗迪， 《专业投机原理》的作者——认为，对于金融市场的参与者来说，以中趋势为标准应该是一个明智的选择，但如果你想准确把握中趋势，你还必须了解它与长期（主要）趋势的关系。

　　那么，我们应该如何选择时间参数呢？从日常生活习惯来看，人的工作——休息最短周期按周计算，工资或付款结算一般按月计算，签约或季节性轮换周期一般按年计算；从股市交易规则来看，新股申购资格和交易权限申请资格的关键指标以20个交易日为基准，上市公司财务报表的报告周期按季度和年度计算；在一些常用的经典指标中，中，如均线指标，其周期参数为5、10、20、30、60、120；MACD指标的周期参数为12和26；DMI趋势指数的时间参数为14和6；波尔布林指数的时间参数为20；KD指数的时间参数是9等等。由此我们可以得到一个大概的时间范围：短周期在5到13之间，中周期在20到30之间，长周期在60到120之间。

　　三、股票趋势量化中的指标应用

　　1、MA均线指标。

　　最简单的趋势量化方法，只需看一根均线（比如说MA20）的倾斜角度：

　　上涨1：=MA20>REF（MA20,1）；

　　下跌1：=MA20<REF（MA20,1）；

　　或者说收盘价连续多日在这根均线之上：

　　上涨1：=COUNT(C>=MA20,N)=N；

　　下跌1：=COUNT(C<=MA20,N)=N；

　　稍加改进，可以用两根均线（比如说MA5和MA20）的位置关系和长周期均线的倾斜角度来确定；

　　上涨2：=MA5>MA20&&上涨1；

　　下跌2：=MA5<MA20&&下跌1；

　　再复杂一点，用三根均线（比如说MA5、MA20和MA60）的排列关系和中周期均线的倾斜角度来确定；

　　上涨3：=MA20>MA60&&上涨2；

　　下跌3：=MA20<MA60&&下跌2；

　　利用均线指标来判定趋势简单直接，但还是无法用来区别不同股票之间的趋势强弱，我们可以通过MACD指标来补充。

　　2、MACD指标

　　将MACD指标中的DIF值稍加改编，由绝对值改为相对百分值，这样两条均线之间的价差就变成了两条均线之间的乖离率，通过乖离率的比较，就可以比较不同股票的趋势强弱；

　　DIF:100*(EMA(C,短)-EMA(C,长))/EMA(C,长)；{乖离率}

　　改编以后的DIF值反应的是两条均线之间的开合关系（乖离率的变化）。如果用来量化定义“趋势”的话，可以分为四种情况：

　　上涨趋势延续：DIF>0&&DIF>REF （DIF，1）；

　　上涨趋势回调：DIF>0&&DIF<REF （DIF，1）；

　　下跌趋势延续：DIF<0&&DIF<REF （DIF，1）；

　　下跌趋势反弹：DIF<0&&dif>REF （DIF，1）；

　　再来看下MACD值的作用，

　　DEA：EMA（DIF，9）；

　　MACD：（DIF-DEA）*2；

　　从上述的公式可知，MACD值反应的是两条均线乖离度变化的快慢，从中可以观察到趋势的细微变化（MACD柱峰的背离和拐点，可以作为买卖点的参考）。根据MACD柱体前后高度的变化情况，又可以分为2种情况：

　　加速：ABS（MACD-REF（MACD,1）)>0；

　　减速：ABS（MACD-REF（MACD,1）)<0；

　　这就是股票趋势量化中的指标应用，在实际使用时，把DIF的量化趋势定义和MACD的加速度结合起来，可以演化出很多非常实用的策略，比如说超跌底背离（拐点）、空中加油（趋势中继）等！