一心堂：公司存货跌价准备计提充分

　　【一心堂(002727)、股吧】（002727）6月15日晚在回复深交所年报问询函时指出，截至2020年末，一心堂存货账面余额22.27亿元，主要存放于省级物流配送中心、各直营连锁门店、中药生产加工企业仓储中心等三类仓储地点，公司存货跌价准备计提比例高于同行业平均值。

　　一心堂于2014年7月2日在深交所上市，公司的主营业务为医药零售连锁和医药批发业务，其中医药零售连锁是其核心业务。

　　6月8日，深交所对一心堂出具《关于对一心堂药业集团股份有限公司2020年年报的问询函》(公司部年报问询函〔2021〕第357号)。记者注意到，问询函针对一心堂年报中存货的真实性、存货跌价准备计提的充分性、货币资金的真实性、预付款的合理性、长期待摊费用的会计处理等四大问题进行了问询。

　　其中，存货问题是深交所关注的重点。财报显示，截至2020年末，一心堂存货账面余额22.27亿元，其中库存商品账面余额21.77亿元，报告期内计提存货跌价准备7065.25万元，转回或转销跌价准备5493.05万元。存货账面价值为21.94亿元，占公司当期流动资产总额的比例为32.66%。

　　深交所在问询函中要求一心堂按细分品类分别披露上述存货对应的存放地点、品类名称及账面金额，并披露对应仓库的仓库名称、地理位置、建筑面积、取得时间;说明报告期内转回或转销跌价准备的依据、计算过程，并结合存货库龄、主要商品市场价格等，说明存货跌价准备测试的主要过程，以及跌价准备计提的充分性，并请年审会计师发表核查意见。

　　对此，一心堂回复称，公司存货主要存放于三类仓储地点：省级物流配送中心、各直营连锁门店、中药生产加工企业仓储中心。

　　回复函显示，截至2020年12月31日，公司存货项目余额包括原材料、库存商品、周转材料、消耗性生物资产，其账面余额分别为4123.28万元、217738.78万元、580.74万元、260.64万元，四项合计金额达22.27亿元。其中，公司期末存货主要由库存商品构成，账面余额占比高达97.77%。

　　那么，占据一心堂存货账面余额最高比例的库存商品，其详细情况如何？

　　据一心堂披露，公司库存商品主要由药品类、医疗器械、保健食品、消毒及计生品、便利品、生物制品构成。其中，药品类占据其库存商品占比最大，期末余额达16.73亿元，占比为76.83%;其次，医疗器械、保健食品紧随其后，但占比仅分别为8.94%、6.32%。

　　同时，一心堂还披露了其期末存货的主要存放地点，包括云南、四川、广西、山西、海南、贵州、重庆、河南、天津、上海等，其中云南地区、四川地区为一心堂存货金额较大地区，金额分别为13.75亿元、2.63亿元。

　　此外，针对深交所对其存货跌价准备计提是否充分的提问，一心堂还在回复函中表示，公司已对其计提了存货跌价准备。

　　数据显示，截止2020年底，一心堂存货跌价准备金额为3256.86万元，占公司存货期末余额的比例为1.46%。

　　一心堂称，公司在全国共拥有12个物流仓储配送中心用于常温、阴凉、冷藏商品的存储及流转，对库存商品实行精细化管理，有效提供库容优化决策信息。公司存货主要包括医药品、医疗器械和保健食品等，不同商品的有效期长短不一，公司存货建立了专业的仓储物流管理体系，并采取效期管理，有效地避免了存货的滞销和商品过期风险，公司近效期商品和滞销商品占比较少。

　　此外，一心堂还以同业平均值来论证其存货跌价准备计提的充分性。公司表示，与同行业存货减值准备进行对比，除【健之佳(605266)、股吧】（605266）以2%的计提比例略高于公司外，益丰药房（603939）、老百姓(603883)、大参林（603233）等同行业存货跌价准备均远低于公司，公司存货减值计提比例高于同行业平均值。一心堂称，结合公司销售情况及对比同行业情况并经过计算，公司的存货跌价准备计提是充分的。

　　问询函显示，截至2020年末，一心堂货币资金余额16.24亿元，其他流动资产明细科目“理财产品本金及利息”余额14.33亿元；2020年度，实现利息收入0.24亿元，债权投资在持有期间取得的利息收入0.34亿元。截至2020年末，一心堂预付款项余额4.25亿元；截至2020年末，长期待摊费用余额5.31亿元。一心堂在公告中回复、披露了上述款项的存放地点、存放类型、利率水平等，以及存在预付款项的原因及合理性、待摊费用余额的形成原因和具体内容。