次新崛起 能否引领节前行情
摘要: 一、大势研判上周五单针探底后,今日缩量反抽,指数再向下的空间不大,上证指数3450及60日线一带,创业板指数3080及30日线一带。目前就是调整的时间还不够充分。
一、大势研判
上周五单针探底后,今日缩量反抽,指数再向下的空间不大,上证指数3450及60日线一带,创业板指数3080及30日线一带。目前就是调整的时间还不够充分。从盘面看,涨停107家,跌停98家,行情非常极端,可谓冰火两重天。资金也是各自为战,高低切换不顺畅,新抱团个股继续趋势新高,老抱团股则持续调整,相关指标股如天齐锂业等大跌。
比较有看点的则是无涨跌幅限制的注册制新股,上周五C药易购日内翻倍,今日C秋田微翻倍,暴利十足的赚钱效应,吸引各类资金流向了次新方向。从炒作的传递路径来看,先有C字头个股打出空间,比如C药易购2天5倍。而后炒作向近端次新扩散,主板、中小板乃至科创板,都有明显的联动,可以说,次新股已经确立了2月份行情的主流地位。
资金选择次新作为发力点,有其阶段的必然性。目前,年报期间,各种地雷、黑天鹅层出不穷,不少个股出现加速杀跌。市场担心会有一批个股将被“退市新股”拿来祭旗,而且这个数量恐不会太少。有退,才能保证今年更多新股上市。同时,临近春节,货币政策有紧缩预期,当前市场成交已跌破万亿,相对低迷,想要再度全线发动抱团行情有点难度。
而次新股,尤其是刚上市的近端次新股,出现业绩雷、黑天鹅的概率很低,筹码干净,联动性也强,便于资金炒作。日内来看,这种属性发散已带动了各类次新股的炒作,如果视为板块的话,传递效果不错,赚钱效应较强。
不过,明天C字头5天涨跌幅无限制就要结束了,资金在次新炒作上可能会更偏向于连板或趋势,而非C字头这种纯投机,因为过度投机,容易招来关注函,这肯定不是资金想看到的局面。在品种选择上,尽可能往3个月内的次新股靠,比如创业板个股中辰股份不知不觉2连板,老龙头日月明午后涨停。这些个股强势上涨,或说明资金选股方向。
除了次新股之外,另一类机会则是新抱团股,比如银行、可降解塑料、化工化纤、工程机械、猪肉等头部企业的趋势新高行情。其中按券商的观点来看,200-300亿市值的中盘股有可能后市成为新的领军品种,这个需要进一步挖掘。
市场较为萎靡,这种结构性行情还将延续,个股挤出效应,一方面会造成错杀,另一方面则将强化劣质股的下行。在当前市场环境下,预计这种抱团的趋势将难以逆转。这样,除了次新行情,部分个股被错杀后,一旦有北向资金等买入,则纠错行情会有一定确定性。
另外,选股切忌贪便宜,尤其目前有面值、市值退市的风险。如果这些低价、低市值品种暴雷,股价或市值一旦触及退市标准,则大概率会真的会被退市,反过来,也就理解为什么资金宁愿去抱团大市值或高价股了。因此,务必要扭转“跌得多、市值低就安全”的错误观念,对可能存在退市的个股要敬而远之。
二、主线分析
指数全天震荡走高,行情较为极端,短线情绪回暖,市场整体赚钱效应好转,跌停个股以业绩雷为主。板块上,市场分化比较严重,资金主要围绕注册制次新做投机,C秋田微股价翻倍,且从创业板扩散至科创板及主板,此外,可降解塑料概念大涨,6只个股涨超9%,其余,白银、银行、煤炭等板块盘中拉升。整体看,前期抱团品种持续调整,耐心等待市场企稳。盘面上,注册制次新、可降解塑料、煤炭等板块涨幅居前,云游戏、机场航运、HIT电池等板块跌幅居前。
【深注册制/C字头】
受美股“游戏驿站”的影响,A股映射炒作选择了C字头为代表的近端新股,尤其是无涨跌幅限制的个股更受追捧,其暴利对其他方向的个股形成了挤出效应,更多资金参与到这个方向上博弈。
【可降解塑料】
2020年12月份闭幕的中央经济工作会议将做好碳达峰、碳中和工作列入2021年要抓好的8大重点任务之一。2021年1月1日,号称我国史上最严“限塑令”——《关于进一步加强塑料污染治理的意见》正式在全国生效。可降解塑料成为碳中和概念中景气度极高的赛道之一!一年塑料消费量将近1000万吨。而目前我国的生物降解塑料产能只有100多万吨,市场空间巨大!
【化工化纤】
券商认为,在需求复苏及OPEC+减产支撑下,目前布油恢复至55美元/桶上方,预计中期油价仍将持续回升。油价上行有望推动民营大炼化业绩再上新台阶,同时,将推升煤化工及轻烃裂解路线产品价格,以及推动油气资源及油服行业景气复苏。受益石油涨价的主线有望维持高景气。
(文章来源:万隆证券网)
抱团,可降解塑料