北上资金近200亿抢筹 青睐行业龙头

　　本周，北上资金一反此前连续净卖出的颓势，全周每个交易日均在加仓A股，合计净买入198.44亿元，创5个月来最大单周净买入，也是年内第5大周净买入。其中7月13日净买入135.85亿元，创近半年来新高，为年内第3大单日净买入。

　　行业方面，食品饮料本周获得北上资金逾22亿元净买入，为唯一净买入超20亿元的行业；医药生物、通信、汽车、电气设备等九行业获得超10亿元净买入。建筑材料、休闲服务、房地产等五行业被净卖出超亿元。

　　半年报披露季，北上资金加仓风格明显偏向于业绩稳定的行业龙头企业。“股王”贵州茅台（600519）本周获得逾15亿元净买入，位居净买入榜首位，加仓近88万股。五粮液（000858）、洋河股份（002304）、泸州老窖（000568）也获得超亿元净买入。

　　7月14日，贵州茅台发布2023年上半年主要经营数据，经初步核算，预计实现营业收入706亿元，同比增长18.8%；净利润356亿元，同比增长19.5%，相当于日赚1.97亿元。今年上半年利润已超过2018年全年的352亿元。

　　从历史数据来看，二季度一般都是淡季，营收和利润都是一年中低谷。而今年二季度，贵州茅台实现营业收入约312亿元，这是贵州茅台二季度营收首次突破300亿元大关。

　　因半年报即将披露的原因，7月以来券商对贵州茅台的研报数量明显增加，仅半个月时间，研报数量就接近5月、6月的总和。券商平均给予了贵州茅台约2400元/股的目标价，其中中金公司（601995）给予的2486元/股目标价最高，较7月14日收盘价1753元/股高出42%。

　　中金公司表示，预计中秋国庆宴席场景同比有望取得较高增长；白酒持续发展的社交场景基础未变，行业波动中加速向具备品牌壁垒和组织优势的龙头酒企集中。

　　本周，北上资金还大幅加仓中国电信（601728），净买入7.39亿元，增持1.32亿股，总持股由上周末1.61亿股，猛增至2.93亿股，增仓幅度高达82%，持股数量与持股市值双双创历史新高。

　　实际上，北上资金已连续14个交易日净买入中国电信，并且买入的数额越来越大，期间合计增持超2亿股，增仓幅度高达235%。

　　本周，中国电信在青海省西宁市发布零碳数据中心、零碳云等六大绿色产品和《中国电信ICT（信息与通信技术）赋能减碳白皮书》，并与重要合作伙伴签署绿色产业链生态合作协议。

　　本次发布的零碳数据中心是全国首个通过自身储备碳汇实现“碳中和”的数据中心，以“绿色、零碳、可溯源”为典型特征，数据中心全年314天不开启空调，PUE值（电能利用效率，评价数据中心能源效率的指标）也能保持在1.2以下。

　　中国电信表示，天翼零碳云基于零碳数据中心，从硬件定制和智能调度两个维度推进天翼云建设，通过定制CPU（中央处理器）和自主研发DPU（数据处理器），提升15%以上算力算效，有效降低功耗；通过智能调度，提升15%的资源池利用率，电力消耗降幅达到了30%。

　　中原证券（601375）指出，中国电信以数字化转型为主线，全面深入实施云改数转战略，优化数字化产品供给，纵深推进新兴业务能力布局，推动第二增长曲线快速发展，经营业绩持续向好。

　　另外，锂电龙头宁德时代（300750）本周也获得北上资金逾14亿元净买入，长江电力（600900）、比亚迪（002594）、中国平安、工业富联（601138）等行业头部公司亦获得超亿元净买入。