机械制造：铁总2016年计划固定资产投资8000亿元 荐7股
摘要：
机械制造：铁总2016年计划固定资产投资8000亿元 荐7股 2016-01-18 类别：行业研究 机构：申万宏源 研究员：赵隆隆 陈超 曲伟
[摘要]
国防军工：据上海证券报15日报道，军工科研院所分类改革部分方案已成稿并报审，即将进入发布程序阶段。军工科研院所分类改革文件包括《军工科研院所分类方案》、《军工科研院所分类改革实施工作方案》、《分类推进事业单位改革中军工科研院所转制为企业配套政策》等，其中后者已呈报，正在办理后续发布手续，推荐关注国睿科技、航天长峰、航天晨光等。16日，我国在西昌卫星发射中心用长征三号乙运载火箭成功发射白俄罗斯通信卫星一号，中国航天2016年首次发射任务圆满成功。白俄罗斯通信卫星一号是白俄罗斯共和国首颗通信卫星，也是中国航天首次向欧洲用户提供卫星在轨交付服务，这标志着中国航天迈出了开拓欧洲市场的重要一步。2020年我国商业发射全球市场份额预计将提升至15％，中国航天科技集团公司《“十三五”发展综合规划纲要》披露，到2020年，我国在轨航天器数量将超过200颗，年均发射数量达到30次左右，推荐关注中国卫星等。
我们看好今年军工的投资机会，主要关注三个方面：武器装备发展、军民融合和资产整合。
我们推荐风帆股份、中直股份、中船防务、国睿科技，建议关注银河电子、四川九洲、中航光电、高德红外。
能源设备：国家发改委同意中核集团申报的海上浮动核电站ACP100S纳入能源创新“十三五”规划。ACP100S是中核集团完全自主研发、自主设计的小型海上反应堆型号，完全符合三代核电站安全要求，可以满足为海上钻井平台、海岛开发、偏远地区等提供热电水的能源需求，以及海水淡化、核能制冷等多元化的发展需求。目前已完成初步设计和关键技术公关工作，具备示范堆建设基本条件，计划2016年年底启动示范堆建设，2019年建成运行。按照核电中长期规划“2020年58GW商业运营和30GW在建的”要求，我们维持十三五期间每年平均开工6-8个机组的判断。投资策略及行业催化剂：我们总结的核电行业四大催化剂仍在不断发酵及验证中，重点关注：（1）核电项目投入商业运营及新开工双高峰；（2）核电十三五规划及内陆核电是否放开（概率较大）；（3）中国核建、国电投A股上市进程，12月15日中广核非动力核资产已借壳大连国际登陆A股；（4）海外出口，阿根廷、英国等项目已逐步落地，南非等项目值得期待。投资标的：我们重点推荐603308应流股份和002366台海核电，建议关注中国核电，久立特材、浙富股份、上海电气、南风股份等。节能设备重点关注：天壕环境、开山股份。
