【访谈精彩观点】产业基石！半导体材料 大基金二期如何投资？

　　在2月27日的股吧访谈中嘉宾抄底狂人松果就“大基金二期如何投资”的话题和广大网友讨论。那么有哪些精彩观点呢？

　　国家集成电路产业基金，是我们俗称的大基金，也是承担我国半导体产业振兴的国家力量，2014年大基金一期规模1387亿元，已于2018年基本投资完毕，撬动约6500亿元资金投入集成电路行业，出现了如汇顶科技等好几只10倍左右的牛股。我们判断，二期年后开始投资，预计包含社会资金在内，总计7000亿~9000亿元资金投入集成电路产业。半导体材料涵盖，硅基圆和基板、湿电子化学品、靶材、光刻胶等9大类。互联网股吧邀请嘉宾抄底狂人松果参加在线访谈，为你解析其中的机会。

　　访谈要点：

　　1、半导体材料是我们重点跟踪的方向

　　2、3月份是货币政策落地的时间

　　3、中医药公司可能迎来主力资金的青睐

　　4、近期将是轮动和事件驱动的投资机会

　　【以下为访谈文字实录】

　　02-27 15:22:39

　　樱桃小丸子Q:半导体材料，大基金二期如何投资？

　　抄底狂人松果：国家集成电路产业基金1期，当时投的主要集中在半导体Ic设计，制造，封装，及检测和应用众多领域，耳熟能详的A股，如三安光电、兆易创新、晶方科技、北方华创等。 9月21日，国家集成电路产业投资基金股份有限公司(又称国家大基金)总裁丁文武出席2019世界制造业大会集成电路产业高峰论坛曾明确表示“打造一个集成电路产业链供应体系，每个环节要与用户有机地结合起来，尤其是国产装备、材料这些方面。”因此我们判断这次大基金2期主投应该在半导体装备和材料。 由于半导体装备涨幅过大，我们短期放弃跟踪，半导体材料是我们重点跟踪的方向。 半导体材料主要涵盖：硅片、光掩膜、特种气体、光刻胶、湿电子化学品、CMP抛光材料、靶材、封装基板、其他等9大类。 从一期大基金运作的情况来看，大基金有通过直接入股，如三安光电和北斗星通，也有通过股权市场转让投资，如通富微电，还有和上市公司相关子公司合资成立公司的，有二期刚刚入股的精测电子，等多种投资形式。

　　02-27 15:29:02

　　一笑奈又何：3月股市将会怎么走？

　　抄底狂人松果：历史告诉我们，每当货币政策出现拐点时，股市容易出现快速上升的走势，大家可以研究一下，2009年一季度，2010年三季度，2014年三季度，以及2019年的一季度，行情都呈现“高举高打”一波带走的走势。 由于3月份是货币政策落地的时间，预计3月份股市，整体呈现两头高中间低，围绕2750~3200点附近宽幅震荡的走势概率较大。

　　02-27 15:35:59

　　羊咩咩要咩咩：口罩板块该如何投资？

　　抄底狂人松果：口罩只是一个概念，因为口罩相关的技术含量不高，所以大部分做机械行业或者自动化行业的公司，都能生产口罩，如富士康这些公司都在自己生产口罩，但和很多上市公司一样，不是他们的主营业务。现在口罩不那么难找，难找的是熔喷材料。大家都知道，淘金大潮中，发财的可能不是淘金者，而是那些卖铲子的人。我个人比较关注，做熔喷材料的上市公司，以及生产口罩生产线的装备公司。未来这些公司的业绩有保障，而且弹性非常大，建议关注做熔喷材料的上市公司以及卖口罩生产线的装备公司。

　　02-27 15:56:51

　　太阳太阳太阳星：多只半导体芯片ETF直逼跌停，市场风格大切换？

　　抄底狂人松果：是的，最近半导体芯片etf出现较大跌幅，主要原因是前期涨幅过高过快，也有传言称科技etf被窗口指导，不过周三晚上被辟谣了。笔者认为，后续市场将从科技主线，切换至科技和周期双轮驱动，周期股当中的券商，农业种植，黄金等轮动表现。

　　02-27 15:58:38

　　太阳太阳太阳星：基建崛起，能否接棒？

　　抄底狂人松果：基建由于市值较大，不建议短期接棒，建议可以关注基建上游相关的，如水泥和建材。同时，由于前几年供给侧改革，并未画上句号，密切关注新基建，如5G、特高压、核电行业的投资机会！

　　02-27 16:01:30

　　羊咩咩要咩咩：哪些消费领域领域更具有投资机会？

　　抄底狂人松果：关于消费行业的投资，个人觉得，历史沉淀越久的行业，竞争力和护城河就越高。首先还是白酒，虽然现在白酒估值略微偏高，但白酒盈利强劲，现金流好、分红稳定不融资、无存货，还是适合大部分人做投资的。其次是医药，个人尤其看好中药，这次疫情事件影响深远，中药行业将大幅长久受益，预计随着年报及一季报业绩预披露展开，相关中医药公司可能迎来主力资金的青睐。

　　02-27 16:04:11

　　寻寻觅觅冷冷清清：近期行情还可以跟进吗？

　　抄底狂人松果：伴随着2月份的PMI数据即将公布，以及后续的各项数据披露，预计3月份以后，大盘在3月份进入震荡市的概率大增，建议大家做确定性的投资。笔者认为，单边逼空式上涨的行情已经结束，后面更多的是轮动和事件驱动的投资机会，谨慎参与没有业绩支撑的题材操作。 (：DF386)