长园集团(600525.SH)：中锂新材引入中材科技进行增资 可有效缓解公司资金压力

　　互联网7月15日丨【长园集团(600525)、股吧】(600525)(600525.SH)公布，以具有证券期货从业资格的评估机构北京天健兴业资产评估有限公司对中锂新材出具的专项评估报告确认的评估值约5.25亿元人民币为依据，中材科技(002080)与中锂新材原股东长园集团、湘融德创对中锂新材进行增资。

　　中锂新材此次拟新增注册资金约5.70亿元，【中材科技(002080)、股吧】与中锂新材原股东同意以合计约11.37亿元资金认购上述增资；其中：中材科技出资约9.97亿元现金认购新增注册资本约5.00亿元；长园集团出资约2624.91万元现金认购新增注册资本1316.733万元；湘融德创同意出资约1.14亿元现金认购新增注册资本5705.911万元。

　　长园集团、湘融德创明确声明和承诺放弃对中材科技认购的中锂新材新增资本金的优先认购权。2019年7月15日，长园集团与中锂新材、中材科技、湘融德创在深圳签署了《关于湖南中锂新材料有限公司的增资协议》。

　　公告显示，中锂新材是一家专业从事锂电池隔膜的研发、生产和销售的新材料高新技术企业。中锂新材拥有三个制造基地，公司拥有16条产线，其中截至2018年底已投产12条线，2019年新投产4条线。中锂新材已经拥有5微米以上各种厚度锂电池隔膜的生产能力，在满足隔膜基膜产品的同时也可以满足客户对陶瓷等各类涂覆膜产品的需要，目前湿法隔膜产能排名国内市场的前列。

　　自公司收购中锂新材以来，为其提供较大资金支撑，以满足其产能扩充的需要。当前公司面临着较大资金压力，无法继续支持中锂新材后续经营发展，同时公司需要盘活资产，回笼现金。目前新能源汽车产业进入无补贴的高度市场化时期，锂电池行业产业规模稳步增长，行业集中度进一步提升。此次中锂新材引入中材科技进行增资，可有效缓解公司的资金压力，且有利于中锂新材的后续发展。

　　公司2018年下半年开始进行战略调整，形成以工业及电力系统智能化、数字化为主，电动汽车及相关材料为辅的发展战略，适度地对原有的产业范围进行收缩，进一步实现产业聚焦，符合公司实际经营管理需要。

　　此次交易预计形成投资损失约5.71亿元。此次交易完成后公司不再合并中锂新材财务报表，对中锂新材的投资按照权益法核算。假设2019年7月完成交易，与2018年度相比预计2019年度长园集团减少营业收入约1.34亿元、增加归属上市公司股东的净利润约1.67亿元；同时假设所取得对价全部用于偿还有息负债，与2018年度相比预计2019年度长园集团减少财务费用约2,500万元，资产负债率显着下降。

　　截止2019年6月28日，中锂新材欠长园集团约11.33亿元本金及借款利息约2852.46万元，合计约11.62亿元尚未归还。增资协议中约定还款期限。