券商聚焦大和上调诺辉健康-B(06606)目标价18%至52港元 指其业务表现强劲
摘要: 大和发研报指,诺辉健康-B(06606)于7月15日收市后发布2022年上半年盈利预喜,预计上半年收入为2.171-2.316亿元(人民币,下同)同比增长394.5-427.6%。
大和发研报指,诺辉健康-B(06606)于7月15日收市后发布2022年上半年盈利预喜,预计上半年收入为2.171-2.316亿元(人民币,下同)同比增长394.5-427.6%。预计期内毛利为1.822-1.911亿元,同比增长637.7-673.7%。该行认为上半年的高收入主因6月电商销售创新高:618期间销售额超过4000万元,同比增长400%;以及1月幽幽管的推出。该行认为,公司在香港推出的常卫清或将进一步提振下半年收入。此外,公司尚未有产品在东南市场获批,预计产品成功在香港商业化后,东南亚市场扩张将有所进展。
虽然医疗行业市场情绪仍然疲弱,但该行看好公司收入增长前景。该行将2022-23年收入上调10-16%,以反映公司强劲的业绩和销售前景。目标价从44港元上调18%至52港元,维持“买入”评级。该行续指,相较于同业,其对医疗保健市场看法更为保守,故该行目标价定价较低。此外,该行认为公司或将超过其4.5-5亿元的收入指引。