权重、题材股共振,助推大盘放量走高,产业政策受益板块有望轮番表现

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　　权重、题材股共振 助推大盘放量走高

　　产业政策受益板块有望轮番表现

　　昨日，A股低开后全天震荡走高，深成指、创业板指均升超1%，沪指收盘价接近前高。1月信贷数据出炉后，资金抄底欲望被激活，三一重工（600031）等大基建个股表现抢眼。白酒概念在茅台大股东增持的提振下大涨，文旅、乳业、医美等大消费细分领域纷纷崛起。以ChatGPT为主线的题材股再度活跃。业内分析认为，昨日板块活跃度较好，热点承接较强，短期一致上攻后，可能会面临分化走势，操作上建议继续做好节奏把握，低吸为主。

　　权重、题材共振

　　1月信贷数据出炉后，资金抄底欲望被激活。昨日，大基建表现抢眼。挖掘机指数“一马当先”，大涨4.88%，三一重工罕见触及涨停，股价创逾半年新高；宁夏建材（600449）、中国海诚（002116）涨停，徐工机械（000425）盘中摸板。轻工、家电、水泥等地产产业链亦出现明显涨势，好太太（603848）涨停，金牌厨柜（603180）、志邦家居（603801）、东方雨虹（002271）、喜临门（603008）集体大涨。

　　题材股也表现不错。ChatGPT概念下探回升，拓尔思（300229）一度20%涨停。消息面上，公司在互动平台表示，已与阿里云计算有限公司达成阿里云合作伙伴框架协议。天娱数科（002354）反包涨停，海天瑞声再度大涨9%，收盘价再创上市新高。CPO、算力芯片等发散分支亦有所表现，天孚通信（300394）大涨刷新历史高点，浪潮信息（000977）涨停，股价创近1年新高。

　　在权重、题材的共振下，指数放量走高。截至收盘，上证指数涨0.72%，报3284.16点，深证成指涨1.14%，创业板指涨1.1%。A股全天成交9800多亿元，创2月2日以来新高，较上日放量近900亿元。北向资金全天小幅净买入6.92亿元。业内认为，指数在阶段高位量价配合逐渐默契，外资开始退居二线，内资机构回补仓位需求较为旺盛。

　　大消费板块崛起

　　时隔近9年，贵州茅台（600519）控股股东茅台集团再次出手增持。2月10日晚，贵州茅台发布公告，茅台集团公司和茅台技术开发公司10日通过集中竞价交易方式首次增持，合计增持15.45万股。

　　增持利好振奋人心，白酒概念昨日创逾一年新高，贵州茅台上涨2.56%，老白干酒（600559）涨停，酒鬼酒（000799）、口子窖（603589）、泸州老窖（000568）、洋河股份（002304）、舍得酒业（600702）等纷纷涨逾4%。中信建投（601066）最新研报看多白酒概念，主要基于以下三点：一、节后淡季不淡，宴席有望持续回补；二、重点酒企开门红完成较好，业绩有望持续兑现；三、强烈看好板块估值提升。

　　除白酒外，文旅、民航、乳业、医美等大消费细分领域纷纷崛起。新乳业（002946）两连板，妙可蓝多（600882）、香飘飘（603711）、黑芝麻（000716）等多股涨停。民航方面，南航、国航双双涨近6%。西安饮食（000721）等老龙头亦集体反抽。业内分析认为，随着疫后复苏逐步传导至可选消费，同时“情人节”、“三八”促销临近，大消费行业需求拐点有望来临。

　　把握节奏低吸为主

　　“周一市场指数呈现共振格局，盘面个股活跃性也比较高涨，之前就一直强调中期多头趋势并未改变，因此建议保持多头思维。只不过，短期一致上攻后，可能会面临分化走势，因此，操作上建议继续做好节奏把握，低吸为主。”源达投资顾问王玉倩昨日盘后分析表示。

　　技术上看，王玉倩认为：“上证指数日线级别上走出多方炮看涨形态，接下来需关注3300点附近的突破情况，毕竟这是前期资金反复争夺的位置。创业板指日线走出反包状态，而且收盘站上13日均线之上，周二需注意这个位置能否得以守住。另外，上证50和沪深300也呈现看涨之势，大盘指数与小票指数形成共振。”

　　展望后市，中金公司（601995）对市场中期预期仍偏积极。其认为，当前市场估值虽有修复但仍低于历史均值，对后续市场演绎不用过于谨慎，中期市场机遇大于风险。后续继续关注中国经济活动的修复情况、政策预期，海外关注主要市场的增长压力和紧缩政策退坡预期。

　　配置方面，中金公司建议短期继续关注经济修复主线，如受疫情影响的消费板块；部分有望受益产业政策支持的细分成长领域也值得关注，成长风格和中小市值在新产业（300832）趋势和积极政策的环境下，可能仍有较好表现；中期仍然根据景气程度以及产业政策支持方向来把握产业升级与消费升级主线。

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　　沪硅产业：硅片规模效应加速显现

　　沪硅产业(688126)日前公告称，公司预计2022年实现净利润约2.88亿元-3.45亿元，同比增长96.77%-136.12%。其中，预计2022年第四季度实现净利润1.62亿元-2.20亿元，同比增长255.43%-381.94%，环比增长127.90%-209.01%。

　　公司2022年净利润同比预增超90%，加速向世界领先的硅片供应商阵列迈进。公司300mm半导体硅片产品的产能持续释放且产品良率、正片率均持续提升，同时得益于市场需求旺盛，公司300mm半导体硅片的产量和销量均持续攀升，使得营业收入和经营利润较2021年同期有较大幅度的增加。

　　作为半导体硅片领军企业，在行业景气+国产替代浪潮下，公司硅片具备规模化先发优势。公司紧跟国际前沿技术，突破了多项半导体硅片制造领域的关键核心技术，打破了我国300mm半导体硅片国产化率几乎为0的局面，公司300mm产能在国内率先实现量产。