西安银行IPO前夕股权遭抛售：资产规模垫底不良贷款率攀升

　　兴起于2016年的这波“银行上市潮”目前仍在延续。统计显示，目前10家银行正处于A股IPO排队审核状态，其中城商行7家，西安银行股份有限公司(以下简称“西安银行”)位列其中。

　　西安银行此前披露的招股书显示，拟在上交所发行不超过13.33亿股，发行后总股本53.33亿股，所募资金在扣除发行费用后，全部用于补充资本金，提高资本充足率。

　　总资产不足2200万在7家排队IPO城商行中倒数第二

　　7家排队A股IPO的城商行2016年部分业绩指标(制图：中国网财经)

　　公开资料显示，西安银行的前身为西安城市合作银行，于1997年成立，2010年正式更名为西安银行，截至2016年12月31日，西安银行资产总额达2179.7亿元，与上年同期相比增长了3.78%。

　　不过相比较其他排队A股IPO的城商行，西安银行资产规模并不占优势。数据显示，西安银行2016年底的资产规模仅比排名倒数第一的威海市商业银行多了316亿元，而同期排队的哈尔滨银行同期资产总额超过了5000亿元，长沙银行、成都银行、郑州银行也均在3000亿以上。

　　判断一家银行好坏标准，除了资产规模，还有抗风险能力。西安银行年报显示，2016年末的资产充足率为14.18%，与2015年末的15.38%相比有所下降。同时下滑的还有该行的拨备覆盖率，2016年末为202.7%，而上一年同期为223.31%。拨备覆盖率是衡量银行风险可控力度的重要标准，该指标的下降或许意味着西安银行风险可控程度的下降。

　　值得注意的是，在资本充足率不断下降的同时，西安银行并未有与之相匹配的网点扩张与布局。截至2016年末，该行共有1家总行营业部、7家分行、10家区域支行、11家支行，共下辖167个营业网点；而2013年年报显示，报告期末西安银行下辖总行营业部、3家分行、10家区域支行、12家直属支行，共119个营业网点，68家自助银行，也就是说，自2014年以来，西安银行仅开设了4家分行。

　　不良贷款率连续攀升三名分支行行长因此遭问责

　　中国网财经记者还注意到，随着西安银行近年来的高速扩张，其不良贷款率在连年攀升。年报显示，2016年末该行的不良贷款率为1.27%，而2013-2015年末仅为0.65%、0.79%、1.18%。

　　值得一提的是，西安银行三名分支行行长还因“不良双升”等问题遭到问责。西安市纪委网站2016年10月21日发布消息显示，对西安银行3名分支行长进行问责，其中一项问责内容为中小民营企业不良贷款居多，担保有效性不足，在贷款审批时未严格执行西安银行授信业务相关规定，造成一定比例的不良贷款事件，支行负责人应承担主要领导责任。

　　至于西安银行不良贷款率上升的原因，有投资顾问在接受中国网财经记者采访时表示：“可能与其业务在地域分布、个别行业分布集中有一定关系。”招股书显示，西安银行2013-2016年上半年最大10家客户贷款占资本净额的比例为50.75%、46.27%、39.77%和46.21%，最大单一客户贷款占资本净额的比例则为5.96%、5.51%、5.68%和7.9%。

　　据了解，西安银行的贷款主要来源于西安市。招股书显示，截至2016年6月30日，西安银行投放于西安地区的贷款和垫款分别为764.06亿元，占该行贷款和垫款总额的比例为85.49%，而2013-2015年末分别为555.42万元、643.58亿元和764.05亿元，占比90.12%、89.03%和89.05%。

　　此外，西安银行贷款业务涉及产能过剩的行业主要为煤炭行业，截至2016年6月30日该部分贷款余额47.13亿元，占同期贷款和垫款总额的5.27%。西安银行在招股书中坦承，受陕西省地方经济产业布局和资源禀赋的影响，榆林地区出现了部分不良贷款。

　　股权转让频繁部分股权三度挂牌未果

　　股权结构方面，西安银行2016年年报显示，截至期末，加拿大丰业银行为第一大股东，持股比例分别为19.99%，而在此之前该行的第一大股东为中国信达资产管理股份有限公司。2014年9月，信达资产向大唐西市文化产业投资公司转让西安银行6.3亿股股份，并于2016年3月获得监管部门批准。至此，信达资产手中还有西安银行2.52%的股权。

　　不过，根据重庆联合产权交易所的公告，信达资产子公司中经信投资有限公司自2014年12月以来三次公开挂牌出售西安银行这2.52%的股份，至今未果。至于中经信投资在西安银行上市前坚持转让股权的原因，上述投资顾问在接受中国网财经记者采访时表示“不太理解”，毕竟上市成功公司估值会大概率的提升。而中国网财经记者试图联系西安银行董事办，但截至发稿电话一直处无人接听状态。

　　另外，与西安银行“联姻”超过10年的开元投资，也于2014年11月也清空了其所持有的1.67%的西安银行股份，转让金额为1.625亿元。 ：