十月“陆股通”持股市值及结构剖析:持续增配“双创”板块
摘要: 一、截至2021年10月29日,陆股通资金持有A股市值为26330.07亿元,占A股流通市值的比例为3.71%,环比9月末的3.60%上升0.11个百分点。从资金流向来看,
一、截至2021 年10 月29 日,陆股通资金持有A 股市值为26330.07 亿元,占A 股流通市值的比例为3.71%,环比9 月末的3.60%上升0.11 个百分点。从资金流向来看,陆股通10 月净流入328.40 亿元,环比9 月净流入增加23.21 亿元。2020年10 月至今,陆股通资金连续13 个月呈现净流入;今年1-10月,陆股通资金累计净流入A 股3246.87 亿元。今年以来国内出口表现持续强劲,使得境内美元相对充裕,人民币汇率相对强势,十月份美元兑人民币一度升破6.4;另外,十月份欧美股市整体反弹,全球市场风险偏好回升,亦有利于国际资本流入中国资产。
二、陆股通资金10 月加仓创业板(+0.56% ) 和科创板(+0.04%),减仓主板(-0.60%)。截至10 月29 日,陆股通资金在主板、创业板和科创板的配置比例分别为80.99%、18.23%和0.78%。陆股通对科创和创业板的增配趋势仍在延续。
三、从陆股通净流向来看,净流入“电气设备、食品饮料、银行”等行业,净流出“非银金融、房地产、建筑材料”等行业。从行业超低配来看,10 月陆股通资金超配“电气设备(6.61%)、食品饮料(6.40%)、家用电器(4.36%)”等,低配“银行(-3.56% )、非银金融(-2.26%)、采掘(-1.77% )”
等。从持仓占比变动来看,10 月陆股通主要加仓“电气设备(1.76%)、汽车(0.40%)、银行(0.31%)”,主要减仓“医药生物(-0.77%)、非银金融(-0.46%)、家用电器(-0.38)”。
四、从存量持仓市值来看,截至10 月29 日,陆股通资金重仓持有“贵州茅台、宁德时代、美的集团、招商银行、隆基股份”等个股,持股市值分别为1606.11 亿元、1133.60 亿元、880.44 亿元、790.55 亿元和667.83 亿元。动态来看,9 月陆股通资金持股市值上升较多的分别为“宁德时代、隆基股份、伊利股份、招商银行、比亚迪”等,持股市值下降较多的分别为“万科A、格力电器、东方财富、东方雨虹、三一重工”
等。从资金净流向来看,主要净流入“宁德时代、伊利股份、【长江电力(600900)、股吧】、阳光电源、招商银行”等;主要净流出“万科A、中国平安、东方财富、格力电器、东方雨虹”等。
风险提示
流动性风险、资本市场监管、海外市场大幅波动、黑天鹅事件等。
宁德时代