半导体股拉升 中芯国际(00981)涨4.85% 中信证券料国产替代是该产业的长期主线

　　半导体股拉升，截至出稿，靖洋集团(08257)涨7.81%，晶门半导体(02878)涨5.77%，中芯国际(00981)涨4.85%，先思行(00595)涨2.15%，上海复旦(01385)涨1.28%，美佳音控股(06939)、华虹半导体(01347)跟涨。

　　中信证券指，远期看AI需求向上传导，短期看晶圆厂扩产提供放量机会，围绕外国“卡脖子”问题，国产替代与自主可控仍是该产业长期主线，因而半导体材料产业链上部分公司的估值水平料将进一步提升，叠加大基金二期投资的催化。

　　该行认为，在当前海外对华半导体产业设限的大背景下，国产替代与自主可控是半导体产业的长期主线。国内先进制程新建产能受限程度较大，而成熟制程的扩产当前看预期有所好转，硅片、特气、光刻胶、CMP 材料、湿电子化学品、靶材、零部件材料等半导体材料国产替代加速，细分材料龙头验证导入及产品放量速度有望大幅加快。具备技术优势、有供应案例的零部件与材料龙头公司有望快速提升市占率。