利率市场化改革的内容上意义，后期该如何加速

　　我们对于一个市场上面的利率可能比较了解，但是对于一个有关利率市场上的建议可能是不太了解，那就该去多接触一些有关利率市场化改革的消息，这样就会更加清楚的明白有关改革上的意义。

　　如何形成存贷款利率由市场供求决定的市场利率体系，推进利率市场化进程，一直是国内金融界关注的焦点。党的十八大三中全会决定加快利率市场化进程，完善反映市场供求关系的收益率、曲线国债，建立存款保险制度，完善金融机构市场化退出机制。这些说法明确界定了中国利率市场化的顶层设计框架和整体推进日程。

　　市场经济的核心机制是价格机制，所有商品和要素的价格最终都会体现在货币的价格和利率上，因此推进利率市场化不仅有利于完善金融市场的价格体系，使市场在金融资源配置中发挥决定性作用，而且有利于提高所有要素市场和商品市场的资源配置效率。

　　所谓利率市场化，就是银行中部只控制基准利率，金融资产的交易利率由资金在金融市场上的供求关系决定，从而形成多元化的利率体系和市场竞争的利率机制，对于利率市场化改革是一项基础性改革，其目标是在市场资源配置中发挥决定性作用，还要在党和国家高度重视我国利率市场化改革。中国的利率市场化经历了改革开放这样一个渐进的发展过程，那早在1993年中国就提出了利率市场化改革的基本思路。2003年，进一步明确改革目标是稳步推进利率市场化，建立和完善由市场供求决定的利率形成机制，中央银行运用货币政策工具引导市场利率，到后期要经过多年的存贷款利率同步调整，总的来说我国利率市场化的进程基本遵循先本币后外币、先贷后存、先长后短期、先大后小的渐进式改革思路。在当前金融改革背景下，除了采取渐进方式外，还需要从以下几个方面推进利率市场化：

　　利率市场化需要在收益率建设一个完整的无风险曲线利率市场化需要一个市场化的无风险利率体系作为定价基准，国债市场的收益率曲线体现了无风险收益率的期限结构因此，有必要完善反映市场供求关系的国债收益率和曲线。一是提高国债发行周期，优化收益率曲线；期限结构二是增加和优化投资主体，提高市场深度和广度；三是发展期货等与国债相关的衍生品市场，解决金融机构的利率风险对冲需求；第四，可以考虑建立国债、收益率， 曲线与银行银行间同业拆借利率等其他基准利率的联动机制。

　　利率市场化需要完善风险定价机制。市场竞争的一个重要原则是市场主体能够承担自己的风险和盈亏，只有在此基础上才能形成合理的风险定价，后期市场主体的硬预算约束是完善风险定价的重要条件。这就要求保证金融市场重要参与者——政府、金融机构、企业的预算约束是硬约束；这就要求地方政府建立现代预算制度，发展地方政府债券市场；这就要求保证金融机构之间的财政补贴、资本约束和金融约束的公平性和合理性；这就要求在金融市场上为企业、金融机构和地方政府建立金融约束机制和破产退出机制。

　　利率市场化需要建立存款保险制度和金融机构退出机制还要去其他国家利率市场化的经验表明，在利率市场化尤其是存款利率市场化的过程中，银行很容易引发赢的风险，从而导致银行危机的爆发。银行危机很容易导致信贷急剧下降，进而导致社会投资和消费因信贷支持不足而急剧下降，这可能导致经济危机和社会动荡，特别在推进利率市场化的过程中，有必要建立存款保险制度和相应的金融机构退出机制，以应对利率市场化给商业银行带来的相应风险，确保整个金融体系稳定健康发展。

　　利率市场化需要加强监管，防止过度竞争。利率市场化将缩小银行利差，降低利润率，容易导致商业银行过度冒险行为和银行之间无序竞争，为了抑制银行过度竞争，防止其过度冒险行为，需要建立有效的微观监管体系，构建审慎的宏观调控框架。一个有效的微观监管体系包括为具有系统重要性的银行，设定更安全的资本充足率和流动性监管要求，抑制区域性银行的过度跨区域扩张等，还要在稳健的宏观调控框架包括建立前瞻性风险监控机制、创建金融稳定的信息共享机制和资本约束与风险防范的反周期机制等。这到后期可以了解一下有关上海房贷利率的介绍。

　　在上面的介绍你可以清楚的了解到有关利率市场化改革的措施也在一步一步的不断实施，到最后能实行成为什么样还有待慢慢发现。