开门红成交破万亿 绩优牛市毋庸置疑

　　记者 高升

　　 A股市场周一迎来开门红，收获2021年的第一条大阳线。全天沪深两市成交额超万亿，但北上资金净流出5.42亿元。市场热点此起彼伏，军工、养殖、光伏、新能源车、白酒等最聚人气的板块走势出现联动，市场赚钱效应凸显。分析人士认为，以沪深300为代表的“核心资产”指数已经突破2007年和2015年以来形成的长期技术压力线，绩优股的牛市已经毋庸置疑。

　　A股开门红创业板指大涨3.7% 两市成交额超万亿

　　周一A股放量大涨，时隔近两个月，沪深两市成交额再度突破一万亿元。沪指站上3500点。创业板指一度涨超4%，个股普涨，超150股涨逾9%，市场赚钱效应凸显。

　　板块方面，受消息刺激，特斯拉概念掀涨停潮，资金继续抱团白酒、锂电池、军工、光伏等趋势板块，此外，猪肉、钢铁、航运、有色等周期板块也纷纷大涨。受地产信贷新规的消息影响，银行、地产等权重板块领跌。

　　个股方面，资金进一步流向龙头，机构重仓的超级品牌、行业龙头、核心资产等，如宁德时代（300750）、金龙鱼（300999）、隆基股份（601012）等个股不断趋势新高。整体看，市场结构性行情明显，强者恒强特征愈发明显。截至收盘，沪指涨0.86%，报收3502点;深成指涨2.47%，报收14827点;创业板指涨3.77%，报收3078点。

　　从资金流向看，北上资金周一净流出5.42亿。海康威视（002415）净卖出37.82亿，京东方A净卖出7.37亿，爱尔眼科（300015）净卖出6.18亿，中国联通净卖出6.14亿。五粮液（000858）买入5.47亿元，比亚迪（002594）买入2.90亿元，立讯精密（002475）买入1.97亿元，泸州老窖（000568）买入1.95亿元。沪股通净流出13.95亿，深股通净流入8.53亿。南向资金净流入超100亿元。

　　利好消息纷至沓来 军工、养殖、光伏、新能源车、白酒领涨

　　首先，最受资金关注的非新能源车莫属。宁德时代大涨近13%创历史新高，券商继续给出更高目标价。

　　1月4日早盘，“锂茅”宁德时代股价大涨，稳居创业板第一权重股。元旦假期，特斯拉Model Y降价幅度超过预期，而Model Y或将搭载由宁德时代提供的磷酸铁锂电池，中信证券称特斯拉国产化后加速本土零部件采购，ModelY国产化后将推动产销量迈向新台阶。受此消息刺激，特斯拉产业链个股掀起涨停潮。

　　此前宁德时代拟投资不超390亿元建设三个电池制造基地，不少券商调高宁德时代的目标价。宁德时代2020年累涨230%，在白马股中仅次于全年累涨277%的隆基股份，远超全年分别涨71%、123%、166%的白酒三巨头贵州茅台（600519）、五粮液、泸州老窖。中金公司（601995）上调宁德时代目标价至450元，众券商均维持“买入”评级。《投资快报》注意到，公募基金方面，嘉实和华夏旗下基金三季度持有较多的宁德时代。

　　养殖板块掀涨停潮 3000亿市值“猪中茅台”强势封板

　　周一早盘，猪肉概念现涨停潮，3000亿市值的【牧原股份(002714)、股吧】（002714）也强势封板。据悉，全国生猪价格依旧“涨势如虹”，专家称国内猪肉供应缺口有所拉大，成为推动近期生猪价格上涨的重要原因。中信证券称：公司全年销量顺利完成目标，四季度仔猪出栏占比明显下降。能繁母猪存栏翻倍，2021年以量补价可期。短期猪价强势反弹，周期虽向下，绝对值或维持高位。种猪及成本优势造成宽护城河，公司的成长性佳，有望实现盈利的周期穿越、市占率的持续快速提升。

　　券业并购传闻再现 方正、中原再封涨停

　　A股2021年第一个交易日，“牛市旗手”券商股再度大涨。方正证券早盘再度触及涨停，这已是该股连续三个交易日涨停，但涨停未能封至尾盘。中原证券（601375）连续两个交易日涨停，买一封单超过四千万股，近6个交易日上涨51.37%。

　　两家券商近期为何大幅上涨?有市场人士称，方正证券涨停或与其大股东方正集团破产重组有关，随着方正集团破产重组逐渐落地，方正证券股权存有被收购可能。就在上周，公司公告明确表示，经公司自查，并向中原证券控股股东河南投资集团有限公司函证，公司、公司控股股东确认不存在涉及本公司的应披露而未披露的重大信息，包括但不限于重大资产重组、发行股份、上市公司收购、债务重组、业务重组、资产剥离、资产注入、股份回购、股权激励、破产重整、重大业务合作、引进战略投资者等重大事项。

　　2021年上市公司盈利将有15-20%甚至更高增长 市场已进入积极可为期

　　中金公司日前发布2021年十大预测，其认为中国上市公司盈利在2021年实现15-20%甚至更高增长，股市机会大于债市，“成长”将继续跑赢“价值”，半导体、电子等科技硬件板块涨幅将在2021年领先。

　　中信建投（601066）在2021年投资策略中称，外资不断流入A股市场，公募和私募基金不断发展壮大，投资者机构化趋势更加明显，龙头公司的持股更加集中。这个趋势将在2021年持续。从资本市场建设来看，2021年提升上市公司质量，盈利能力强的行业龙头公司也会持续获得龙头溢价。因此，坚持各领域的龙头策略是2021年最重要的风格推荐。

　　华安证券（600909）认为，经济即将迎来本轮复苏高点，货币回归正常化而非显着收紧态度明确，短期扰动结束、风险偏好具备持续提升基础的综合环境下，市场已进入积极可为期。重点关注以下机会：一是周期具有高景气度的上游大宗商品，如有色行业，重点关注供需结构改善的小金属概念;二是持仓底部、估值位于绝对底部，且复苏带来盈利改善预期的大金融板块;三是装备现代化带来结构优化和业绩确定性，并带有科技属性的军工概念。