最被看好十大港股:麦格理升中国平安目标价至116港元

　　麦格理：升【中国平安(601318)、股吧】目标价至116港元 重申“跑赢大市”评级

　　麦格理发表报告表示，中国平安（02318）零售策略行之有效，随着客户迁移及盈利表现，该行更新其长期预测，预计未来五年零售业盈利复合增长率逾18%。该行重申中国平安“跑赢大市”投资评级，目标价上调4%至116港元，预计其2019年至2021年每股经调整盈利预测各为7.87、8.54及9.81元人民币。

　　大摩：华晨中国增持评级 目标价12港元为首选股之一

　　大摩发表报告表示，维持华晨中国（01114）“增持”投资评级及目标价12港元，此按现金流折现率作估值，意味仍有31%的上行空间，并为该行的首选股之一。

　　该行表示，华晨中国宣布派发特别息，在8月8日向名列公司股东名册的股东派发特别股息，每股0.74港元。公司过去每年均维持派息每股0.11港元，加上特别息每股0.74港元后，合并股息为每股0.85港元，意味派息比率达65%，远高于同业及过往水平。

　　瑞信：华润燃气升至优于大市评级 目标价45港元

　　瑞信指出，随着燃气管道改革后政策风险减弱，华润燃气面临较小的现金流压力，能够支持其股息率提高，预计公司可获得进一步评级调整。同时，该行上调华润燃气2019-21年度的每股盈利预测6%-10%。

　　【光大证券(601788)、股吧】：东阳光药业绩持续高速增长 维持买入评级

　　受益于基层渠道拓展和流感高发，预计可威仍可保持较快增长，略上调19-21年EPS至2.92/3.41/3.93元（原2.81/3.30/3.77元），分别同比增长38.9%/16.8%/15.3%，目前股价对应19-21年PE为12/10/9倍，维持“买入”评级。

　　西南证券：宇华教育目标价4.64港元 给予买入评级

　　宇华教育是国内民办教育龙头公司，内生增长稳定，外延并购加速，FY18业绩表现超预期。预计公司FY19-21归母净利润分别为7.7亿元、10.3亿元、12.1亿元，对应PE分别为13.5x、10.1x、8.6x，给予2019年17倍PE，目标价4.08元人民币（对应约4.64港元），首次覆盖，给予“买入”评级。

　　花旗：中国金茂维持买入评级 目标价6.68港元

　　该行表示，市场会对金茂作进一步评级，尤其是该公司盈利增长具有韧性，其现价相当于2020年预测市盈率6.6倍，较每股资产净值（NAV）折让56%，股息率为6%。该行预计金茂今年上半年盈利与去年同比持平，主要是由于从土地及房地产开发入账及交付量减少，不过相信集团全年交付量能达标，支撑盈利年增长30%。

　　交银国际：华电国际目标价4.35港元 维持买入评级

　　交银国际（1.28， 0.00， 0.00%）发表报告称，调低华电国际（3.17， 0.02， 0.64%）（01071）目标价，但维持“买入”评级，目标价由4.39港元降至4.35港元，对应2019年市账率0.79倍。

　　交银国际表示，华电2019年上半年的售电毛差将从去年同期的每千瓦时0.1597元人民币升7.1%，至0.171元人民币， 预计售电毛差改善将带动上半年核心盈利。由于华电对上网电价和单位燃料成本的敏感度较高，预计其净利润将由2018年上半年的10亿元人民币同比涨49.6%，至16亿元人民币。

　　瑞信：中电控股升至中性评级 上调目标价至84港元

　　瑞信指出，中电6月份发中期盈警，预计为澳洲业务拨备60至70亿港元。但管理层披露，该一次性损失属非现金项目，该行预计不会影响中电派发股息的财务能力。中电债券股息收益率价差现在为约170基点，较2001年至2008年历史平均水平约120基点为高。虽然该行对中电2019年度盈利预测较去年同比疲弱，但相信中电仍会设法在首季将每股中期股息增加3%。

　　瑞银：中海油服降至中性评级 上调目标价至9.5港元

　　瑞银发表研究报告称，中海油田服务（02883）股价自5月底至今已累升约30%，近日股价较该行未修订前，目标价仅有约5%上升空间。纵使该股盈利强劲，短期股价或许已“升过龙”，其股价对其长线盈利复苏开始呈折让趋势。该行将中海油田评级由“买入”降至“中性”，目标价则由9.3港元上调至9.5港元。

　　大和：建议买入新奥能源及中石化冠德

　　大和发表研究报告指出，成立国家石油天然气管道公司会使中游管道营运商获得估值重新评估。天然气分销商能受惠于更优惠的天然气来源及中期能增加渗透率。该行认为中游及下游天然气公司在今年末季能受惠，建议买入新奥能源（79.2， -0.10， -0.13%）（02688）及中石化冠德（3.22， 0.00， 0.00%）（00934）。