发生了什么？这家300亿券商 子公司遭1628名投资者索赔

　　300亿左右市值的【国联证券(601456)、股吧】，旗下专注投行的子公司华英证券，突然遭到大量投资者索赔，究竟是什么情况，而在去年，国联证券突然对这家子公司减资。

　　8月5日晚间，国联证券公告，公司全资子公司华英证券证券有限责任公司(下称“华英证券”)收到山东省济南市中级人民法院(下称“济南中院”)传达的《开庭传票》《举证通知书》和《告知审判庭组成人员通知书》，案由为证券虚假陈述责任纠纷。

　　　　公告显示，原告亢雅欣等共15名投资者提起普通代表人诉讼，要求山东龙力生物科技股份有限公司(下称“龙力生物”)赔偿因其证券虚假陈述行为造成的投资者损失共计人民币276.21万元，除龙力生物外的程少博等17名自然人、华英证券及立信会计师事务所(特殊普通合伙)共19名被告承担连带赔偿责任。

　　原告后续撤回对其中5名自然人被告的起诉，自然人被告数量变为12名。济南中院决定适用普通代表人诉讼程序审理，并进行权利登记。

　　“祸起”龙力生物

　　华英证券所涉及的龙力生物案件，正是4月1日证监会发布的2021年证监稽查20起典型违法案例中的一个，是上市公司直接删改会计资料实施财务造假的典型案件。

　　2015年至2017年，龙力生物通过删改财务数据、伪造会计凭证等方式，导致2015年度虚增资产近5亿元，虚减负债17亿余元，虚增利润近1.4亿元；2016年度虚增资产近1.3亿元，虚减负债28亿余元，虚增利润近2.5亿元；2017半年度虚减负债29亿余元，虚增利润近2亿元。

　　2021年1月13日，中国证监会已经对龙力生物及程少博等18名责任主体进行了相应的处罚。证监会对龙力生物信息披露违法违规行为进行了立案调查、审理，决定对龙力生物责令改正，给予警告并处以60万元罚款；并对时任龙力生物法定代表人、龙力生物董事长，公司实际控制人程少博等多名责任主体给予警告，并处以罚款。公司已于2020年7月15日被摘牌。

　　　　龙力生物因虚增银行存款及虚减对外借款及相关费用、未披露对外担保、未及时披露重大诉讼和仲裁、擅自改变首次公开发行股票所募集资金的用途等虚假陈述行为，被李立群等1628名投资者提起诉讼，要求判令龙力生物赔偿各原告的投资差额损失、佣金及印花税损失。

　　除了“主角”龙力生物外，还有程少博等12名自然人、华英证券和立信会计师事务所(特殊普通合伙)，被原告要求判令承担连带赔偿责任。

　　原告表示，基于对信息披露的信赖，投资者购买了龙力生物股票，导致投资损失。而华英证券作为龙力生物股票上市的保荐人及证券承销商，未能履行监管职责；立信会计师事务所(特殊普通合伙)作为专业审计机构，对相关披露文件出具标准无保留意见的审计意见，其未尽勤勉职责，导致在审计过程中未能发现、披露相关事实。

　　目前该案已被济南中院受理，一审尚未开庭。

　　对此，国联证券称，鉴于上述案件尚未开庭审理，涉案金额尚在统计过程中，目前无法判断对公司本期利润或期后利润的影响。目前财务状况稳健，经营正常。公司将及时披露案件进展情况，敬请投资者注意投资风险。

　　因保荐业务违规，去年收3份罚单

　　据国联证券年报披露，2021年内华英证券收到了三份监管罚单，均与保荐业务违规有关。

　　2021年2月26日，江苏证监局对华英证券出具了《监管警示函》，因华英证券存在撤回及被否申报IPO项目比例较高，投行执业质量不高，质控内核把关不严的问题。

　　同年5月21日，上交所对华英证券出具了《关于对华英证券有限责任公司的监管工作函》

　　，因为华英证券作为青岛融海国有资本投资运营有限公司非公开发行公司债券项目的联席主承销商，存在履职不到位的问题，

　　2021年11月2日，因担任龙力生物首次公开发行股票并上市的保荐机构未勤勉尽责，山东证监局对华英证券及保荐代表人岳远斌、葛娟娟采取监管措施。

　　2021年投行业务同比激增74.38%

　　根据国联证券年报可知，子公司华英证券从事包括股权融资业务、债券融资业务、财务顾问业务和新三板业务在内的投行业务。

　　华英证券2021年营业收入5.53亿元，较2020年的3.35亿元增长64.90%；净利润为0.72亿元，较2020年的0.60亿元增长19.46%。

　　值得注意的是，华英证券作为国联证券专职投行业务的子公司，2021年的投行业务收入为5.20亿元，同比增幅高达74.38%，而同年券商投行业务的平均增速仅为4.12%。国联证券曾表示，2022年华英证券将持续做大IPO业务，全力将其打造为投行品牌业务；进一步深化与母公司的业务协同，通过“投行+投资”模式，推进投行业务转型。

　　但在去年8月，国联证券忽然对华英证券减资6亿元，注册资本由8亿元减少至2亿元。就在国联证券宣布对华英证券减资后两个月，国联证券就向包括光大证券、【中金公司(601995)、股吧】、海通证券、湘财证券、国泰君安、中海信托、招商基金等金融机构在内23家股东非公开发行4.54亿股，募集资金50.90亿元。募集资金的投向包括自营及股权衍生品等交易业务，信用交易业务，以及增加子公司投入等。

　　当时对于减资，国联证券公告称，是为提高公司资金整体使用效率，公司决定将华英证券的注册资本由人民币8亿元减少至人民币2亿元。

　　国联证券表示，经测算，华英证券本次减资后，其注册资本、净资本、各项风控指标及流动性能够满足监管要求和经营需要，同时能够提高公司资金整体使用效率。本次减资事项不改变华英证券的股权结构，不会导致公司合并报表范围发生变更，不会对公司当期损益产生重大影响。